Patrimonio con y sin el valor neto de la vivienda: comparación por edad

Incluir o excluir el valor neto de la vivienda cambia la comparación del patrimonio, pero no empobrece a un hogar. Cambia la definición que se mide. Estas tablas comparan distribuciones de hogares de Estados Unidos con datos de 2022; no describen el patrimonio individual ni lo que alguien puede permitirse hoy.

2022 · Comparación por grupos de edad

Hogares de EE. UU., según la edad de la persona de referencia. Importes en dólares estadounidenses nominales de 2022. Se excluye el valor de la vivienda habitual menos las deudas garantizadas por ella; se mantienen los demás inmuebles.

Entre los 35 y los 39 años, la mediana con el valor neto de la vivienda es de 138.588 US$ y la mediana sin él es de 43.416 US$: una diferencia de 95.172 US$, aproximadamente el 69 % de la primera mediana. El hogar situado en el centro de una distribución puede ser distinto del que ocupa el centro de la otra. Restar ambas medianas no permite calcular el valor neto de la vivienda del hogar típico.

Entre los grupos mostrados a partir de los 25 años, la media no ponderada de las diferencias porcentuales es aproximadamente del 60 %. Cada grupo tiene el mismo peso. No es un resultado ponderado por población ni una mediana nacional, y no demuestra qué parte del patrimonio del hogar típico corresponde a la vivienda. La pequeña diferencia del grupo más joven es descriptiva: no es un control experimental ni elimina la incertidumbre de la muestra.

Qué indican estas cifras y cuáles son sus límites

Quien vive de alquiler puede comparar su patrimonio usando la misma definición de activos, pero la columna sin el valor neto de la vivienda sigue incluyendo a propietarios e inquilinos. No es una referencia exclusiva para inquilinos. Estar por encima o por debajo no determina si un plan financiero personal es adecuado.

El patrimonio ajeno a la vivienda habitual puede incluir cuentas de jubilación, participaciones en negocios y otros inmuebles. Estos activos pueden ser poco líquidos, generar impuestos al retirarlos o tener restricciones. Ninguna columna mide el dinero disponible para facturas, desempleo o jubilación. También existen distintas formas de acceder al valor de una vivienda, con costes y condiciones propios.

En un ejemplo hipotético, un propietario con 220.000 US$ de valor neto en su vivienda y 90.000 US$ en otras inversiones tiene un patrimonio de 310.000 US$. Un inquilino con 180.000 US$ invertidos y sin otros activos ni deudas tiene 180.000 US$. Excluir la vivienda invierte su posición, pero no informa por sí solo de sus gastos, de la liquidez de las inversiones ni de su capacidad para afrontar un despido.

La media y la mediana responden a preguntas distintas

La media reparte el patrimonio total entre los hogares. La mediana marca el punto central de una distribución. Una media elevada respecto a la mediana es compatible con una concentración del patrimonio en la parte alta, pero esa proporción no describe a cada hogar. La siguiente tabla conserva ambas medidas sin convertirlas en objetivos personales.

Combina la referencia con tu propio plan

Distingue entre patrimonio total, activos disponibles para tu horizonte temporal, deudas, ingresos y gastos previstos. Un percentil compara tu situación con la de los hogares de una encuesta; no es una recomendación ni una cantidad segura para gastar. Para el presupuesto inmediato, utiliza tu saldo disponible real y los pagos próximos.

Explorar la calculadora de patrimonio

Método y fuentes

Corrección: el titular anterior presentaba una media entre grupos de edad como si fuera una mediana nacional. Ahora distinguimos ambas estadísticas, identificamos la fuente secundaria y retiramos la afirmación de que todo el patrimonio ajeno a la vivienda está disponible para gastar.

Deco ha calculado estas estimaciones de forma independiente a partir del extracto público de la Survey of Consumer Finances 2022 de la Reserva Federal. Las medianas ponderadas se calculan por separado en cada una de las cinco imputaciones y después se promedian; las ponderaciones del extracto ya están ajustadas por los cinco registros repetidos. Todas las medianas por edad mostradas reproducen los valores guardados anteriormente. Los grupos de edad son cálculos de Deco, no tablas publicadas directamente por la Reserva Federal. El proceso reproducible también verifica la mediana nacional combinada frente a la tabla pública 4 de la Reserva Federal.

Reserva Federal: Encuesta sobre las finanzas del consumidor
Reserva Federal: extracto del resumen público 2022 (ZIP)

En cada grupo, la mediana es el valor guardado del percentil 50. Diferencia = mediana con el valor neto de la vivienda − mediana sin él. Diferencia porcentual = diferencia ÷ mediana con vivienda. La media del resumen excluye las edades de 18 a 24 años y da el mismo peso a los demás grupos mostrados. No se ajusta la inflación hasta 2026.

La incertidumbre de muestreo y estimación puede afectar tanto a las medianas como a los percentiles extremos, especialmente en grupos pequeños. Estas tablas no incluyen intervalos de confianza. Interpreta las cifras como comparaciones aproximadas basadas en una encuesta estadounidense, no como referencias españolas. La actualización de octubre de 2026 recalcula las estimaciones a partir de la fuente primaria de la encuesta; no elimina esta incertidumbre.

Correcciones y consultas: usedecoapp@outlook.com